Futuros USA: conoce qu茅 son y qu茅 oportunidades de Inversi贸n te ofrecen

Escrito por TradingPlan

El camino del trader consistente.

Antes de hablar de Futuros USA, recordemos que lo que com煤nmente denominamos 芦futuros禄 es un contrato entre un comprador y un vendedor para intercambiar una mercanc铆a espec铆fica a un precio predeterminado en una fecha concreta del futuro.

El mercado de futuros estadounidense, o Futuros USA, es una infraestructura creada para proteger los intereses de los inversores, de modo que puedan comprar y vender futuros con la seguridad necesaria y un marco regulador adecuado.

  • Uno de los mecanismos que regula el mercado de Futuros USA es la c谩mara de compensaci贸n.
  • Una c谩mara de compensaci贸n act煤a como contraparte de todos los contratos de futuros abiertos.
  • Dado que compran y venden todos los contratos, las c谩maras de compensaci贸n garantizan que los contratos se liquiden al vencimiento sin cuestionar la fiabilidad de la contraparte.

En el mercado de Futuros USA se negocian casi todas las materias primas.

  • Productos agr铆colas
  • Metales
  • Minerales
  • Energ铆a
  • Instrumentos financieros o divisas

Por supuesto, los contratos de Futuros USA son 芦derivados financieros禄 porque reflejan el precio de la materia prima subyacente.

futuros usa

Principales Mercados de Futuros en EE.UU., o Futuros USA

En Estados Unidos hay varios mercados donde se pueden negociar contratos de Futuros USA. Los mercados de Futuros USA est谩n gestionados por empresas privadas reguladas por el sector privado.

El Grupo CME posee los mercados de Futuros USA m谩s importantes y mueve el mayor volumen a trav茅s de su plataforma de negociaci贸n, CME Globex.

Futuros USA

Cada mercado est谩 especializado en una clase de activo o subyacente concreto, como se indica a continuaci贸n

Futuros CME

Los Futuros USA negociados en el mercado CME son principalmente Futuros USA relacionados con 铆ndices burs谩tiles estadounidenses y asi谩ticos, incluidos el Nasdaq e-mini, el S&P e-mini, el mini S&P MidCap 400, el Nikkei 225 y el Nikkei 225 yen.

CME Markets tambi茅n ofrece contratos de Futuros USA sobre las principales divisas y pares de divisas del mundo, como el eurod贸lar, la libra esterlina, el yen, el d贸lar canadiense, el franco suizo y el euroyen. Por 煤ltimo, tambi茅n hay Futuros USA sobre dep贸sitos en d贸lares a tres meses.

Futuros COMEX estadounidenses

El mercado de Futuros USA COMEX se centra en los contratos sobre metales, oro, plata y cobre.

Futuros CBOT

El mercado CBOT permite especular con materias primas como el ma铆z, el trigo, la soja, el aceite de soja y la harina de soja.

Este mercado tambi茅n incluye Futuros USA sobre bonos estadounidenses (a 2, 5, 10 y 30 a帽os) y Futuros USA del Dow Jones.

Futuros NYMEX

En este mercado tambi茅n se puede especular con las materias primas met谩licas platino y paladio, y con las materias primas energ茅ticas petr贸leo crudo, gas natural y gasolina.

Futuros CBOE

Si desea operar con el VIX, un 铆ndice que mide la volatilidad del S&P 500, este es su mercado.

Operar con Futuros USA

Especular con contratos de Futuros USA es mucho m谩s f谩cil que hace unos a帽os. Antes s贸lo pod铆a operar con futuros, pero ahora tambi茅n puede hacerlo con minifuturos. Los minifuturos son una d茅cima parte del valor futuro representado por los futuros.

En lo que respecta a las divisas, cada vez m谩s corredores permiten operar con divisas, pero hay que tener en cuenta que en la mayor铆a de los casos no se negocian futuros sobre divisas, sino CFD sobre futuros de divisas.

Tambi茅n puede negociar 铆ndices y materias primas con los mismos corredores, pero en la mayor铆a de los casos se trata de CFD que replican los movimientos de los contratos de futuros.

La ventaja de operar con CFDs frente a operar con futuros directamente es que puede utilizar una microcuenta -puede ser una cent茅sima parte de un contrato en lugar de una d茅cima parte de un contrato, por lo que cualquiera puede operar con futuros de EE.UU. con una microcuenta.

C贸mo se forman los Futuros USA

Hay una pregunta que se hacen a menudo los operadores diarios que operan con 铆ndices estadounidenses. 驴C贸mo se negocian hoy los contratos de futuros de EE.UU.?

Cuando un contrato de futuros cotiza en una bolsa antes de la apertura de los mercados financieros, se liquida en la subasta de apertura, que es un periodo de negociaci贸n en el mercado durante el cual se pueden introducir, modificar o cancelar 贸rdenes, pero no ejecutarlas.

Si la oferta y la demanda pueden equilibrarse durante este periodo de unos 30 minutos, se fija la subasta de apertura y los operadores tienen una idea aproximada de c贸mo abrir谩 el mercado.

Normalmente, estos periodos de negociaci贸n est谩n dominados por los inversores institucionales, y los operadores suelen esperar a que suene la campana de apertura para tomar sus decisiones.

驴Qu茅 es el E-mini S&P 500?

El 铆ndice S&P 500 es un 铆ndice burs谩til ponderado compuesto por 500 valores de gran capitalizaci贸n de los principales sectores de la econom铆a de EE.UU. El 铆ndice est谩 ampliamente considerado como un indicador importante de la salud de los valores cotizados en EE.UU. Este contrato de futuros USAle ofrece la oportunidad de adoptar electr贸nicamente una posici贸n sobre el movimiento del 铆ndice S&P 500 en un mercado activo y l铆quido.

驴Por qu茅 me interesa operar con el E-mini S&P 500?

Los mercados mundiales nunca dejan de moverse, y los futuros USA del CME Group est谩n abiertos pr谩cticamente las 24 horas del d铆a, lo que le permite aprovechar las oportunidades de negociaci贸n y reducir el riesgo en cualquier momento del d铆a o de la noche.

La mayor铆a de los instrumentos financieros y materias primas experimentan periodos de alta o baja volatilidad. Es habitual encontrar oportunidades de negociaci贸n en los variados movimientos del 铆ndice burs谩til US 500, al que se puede acceder con un solo contrato.

Se trata de un indicador adelantado de la econom铆a y el mercado burs谩til estadounidenses.

驴C贸mo puedo operar con el E-mini S&P 500?

El E-mini S&P 500 es un contrato de futuros USA cuyo subyacente es un 铆ndice burs谩til. Se liquida en un diferencial y vence trimestralmente en marzo, junio, septiembre y diciembre.

Futuros USA en el Mundo

El mercado de futuros m谩s importante del mundo es, sin duda, el mercado de Futuros USA. Hay muchos mercados de futuros en todo el mundo, incluso en lugares que no podemos imaginar, como Nepal o Tailandia.

Algunos de los mercados de futuros m谩s importantes son los mercados europeos, como el alem谩n, el ingl茅s, el franc茅s y el espa帽ol. Tambi茅n hay mercados asi谩ticos como Jap贸n, Corea del Sur, India y China, de los cuales se espera que los dos 煤ltimos se conviertan en los principales competidores de EE.UU. como mayor mercado de futuros del mundo en un futuro pr贸ximo.

La clasificaci贸n de los mayores mercados de futuros del mundo ha cambiado significativamente en los 煤ltimos a帽os: EE.UU. sol铆a ser el l铆der indiscutible en t茅rminos de vol煤menes de negociaci贸n, pero el mercado indio ha ido en aumento en los 煤ltimos a帽os.

En conjunto, sin embargo, el mercado de Futuros USA sigue siendo el mayor del mundo. Sigue siendo la referencia mundial y es probable que lo siga siendo durante alg煤n tiempo.

Principales futuros USA

Ya los hemos presentado anteriormente, pero en esta secci贸n se explican con m谩s detalle.

  • Chicago Board Options Exchange (CBOT) en Chicago, ahora fusionado con CME. Este mercado incluye futuros USA importantes como etanol, ma铆z, arroz, avena, soja, aceite de soja y trigo. Es el mercado preeminente de las principales materias primas. Fue el primer mercado de futuros en 1864 y es uno de los principales mercados de materias primas.
  • Chicago Climate Exchange (CCX). Este mercado negocia cr茅ditos de emisiones de gases de efecto invernadero y no est谩 exento de pol茅mica.
  • CME Group; uno de los principales conglomerados de futuros del mundo, formado por CBOT, NYMEX, COMEX y KCBOT. Los principales contratos de este mercado son tipos de inter茅s, divisas, energ铆a, materias primas (CBOT), metales, meteorolog铆a, inmobiliario, etc. y tambi茅n hay conocidos contratos sobre 铆ndices (por ejemplo, SP500).
  • Intercontinental Exchange (ICE). Opera una red de importantes mercados de futuros en EE.UU., Canad谩 y Europa, entre ellos NYBOT, IPE, WCE, TSX, CE, NYSE Euroext y SuperDerivatives.
  • Mercado Monetario Internacional (IMM), parte de la Bolsa Mercantil de Chicago (CME), que incluye futuros sobre divisas y tipos de inter茅s.
  • Kansas City Board of Trade (KCBT); forma parte de la CME. trigo duro rojo de invierno.
  • Minneapolis Grain Exchange; responsable de los futuros del trigo rojo de primavera (HRSW).
  • Nadex, mercado oficial centralizado de opciones binarias en Estados Unidos; propiedad de IG Group.
  • New York Mercantile Exchange, parte de las bolsas New York Mercantile Exchange (NYMEX), Chicago Mercantile Exchange (COMEX) y Chicago Mercantile Exchange (CME). Famosa por sus futuros sobre metales.
  • Chicago Raw. Un mercado de futuros sobre acciones.

驴Cu谩les son los contratos de Futuros m谩s negociados?

El mercado de Futuros USA es conocido por su gran volumen de negociaci贸n, y muchos contratos sirven de referencia mundial para el mercado.

Veamos cu谩les son los contratos m谩s negociados en el pa铆s.

1 EURUSD

En primer lugar, es importante entender que no estamos hablando del par EURUSD, sino de contratos relacionados con el mercado de bonos denominados en d贸lares que se negocian fuera de Estados Unidos.

En esencia, estamos tratando con el mercado financiero internacional del d贸lar.

La mayor铆a de la gente de la calle no conoce este mercado, pero para los que s铆, se trata de uno de los mercados m谩s importantes de todo el mercado burs谩til mundial.

El precio del eurod贸lar se mueve en un rango muy estrecho, y los futuros s贸lo suben unos pocos puntos porcentuales.

El tama帽o del tick es de 0,0025 y el valor de 6,25 USD.

Observando la acci贸n diaria de los precios, no es un mercado en el que merezca la pena operar, pero si se utiliza apalancamiento y se tienen conocimientos de inversi贸n, puede ser un mercado interesante para apuestas especulativas a medio plazo.

Visi贸n general.

Volumen de negociaci贸n diario +- 200.000
Tick: 0,0025
Valor del tick: 6,25 USD
No recomendado para negociaci贸n diaria.

Bonos a 2 a帽os

El bono a 2 a帽os es un indicador futuro muy importante, ya que es un indicador muy cercano de los tipos de inter茅s a corto plazo en la econom铆a estadounidense.

驴Quiere saber cu谩les son los 5 mejores activos para operar?
Sus movimientos son seguidos de cerca por especuladores tanto grandes como peque帽os, y forma la columna vertebral de los futuros del Tesoro de EE.UU., junto con los bonos a 5 a帽os, 10 a帽os y 30 a帽os.

La negociaci贸n de estos instrumentos es similar a la del eurod贸lar y, de hecho, si se observan las series temporales de precios, son casi paralelas. 驴Qu茅 significa esto?

Significa que se trata de un contrato de futuros que no es recomendable para los operadores minoristas, especialmente para el day trading. En estos casos, hay mejores contratos de futuros disponibles.

Se trata de contratos de futuros que se utilizan m谩s com煤nmente para apuestas de cobertura espec铆ficas y carteras de inversi贸n.

En pocas palabras

Volumen de negociaci贸n diario: >200.000
Nocional: 200.000 USD
Ticks: 1/32
Valor del tick: 15,625
No recomendado para negociaci贸n diaria.

futuros usa

3 Futuros sobre yenes

JPY Estos futuros negocian el precio del yen japon茅s frente al d贸lar estadounidense, pero a la inversa, tal y como se har铆a normalmente en forex, es decir, se negocia USDJPY en forex y JPYUSD en futuros.

Dado que el JPYUSD se mueve lo suficiente como para que las fluctuaciones diarias de las operaciones puedan ser grandes, ya puede considerarlo un futuro adecuado para sus actividades comerciales.

Dado que el valor del yen es muy inferior al del d贸lar, se negocia en unidades de 0,0000005 $ con un precio inferior a cero y un valor de tick de 6,25.

El valor nocional de este contrato es de 12.500.000 yenes.

Resumen

S铆mbolo 6J.
Volumen diario de negociaci贸n superior a 200.000
Valor nocional JPY 12.500.000
Valor del tick: 0,0000005
Valor del tick: 6,25 USD
Apto para negociaci贸n diaria

4 Bonos a 30 a帽os

El bono del Tesoro estadounidense a 30 a帽os es otro importante activo financiero mundial.

Aunque el bono del Tesoro a 10 a帽os es el m谩s favorecido en el mundo de la inversi贸n, personalmente utilizo el bono del Tesoro a 30 a帽os como referencia. Esto se refleja en los ETF TLT que replican los bonos del Tesoro estadounidense a 20 a帽os.

Esto es muy importante porque estos bonos son m谩s vol谩tiles y arriesgados que los bonos con vencimientos m谩s cortos, lo que crea m谩s oportunidades y, naturalmente, m谩s riesgo para los operadores e inversores.

La alta volatilidad del bono lo convierte en uno de los mejores bonos para el comercio, la especulaci贸n y la gesti贸n de inversiones a corto y medio plazo.

El inconveniente es que los ticks son bastante elevados, lo que los hace inadecuados para cuentas peque帽as.

Una de las claves para entender estos contratos de bonos, especialmente desde una perspectiva de inversi贸n a largo plazo, es observar la curva de rendimiento, o los tipos de inter茅s del gobierno estadounidense.

Visi贸n general

S铆mbolo ZB
Volumen de negociaci贸n diario: m谩s de 200.000
Denominaci贸n: 100.000 USD
Tick: 1/32
Valor del billete: 31,25 USD
Adecuado para negociaci贸n diaria

5 EURUSD Divisas

Se trata de futuros relacionados con el par de divisas EURUSD y, en realidad, es lo mismo que operar con un broker de Forex.

La ventaja de los futuros es que est谩n en un mercado totalmente centralizado y el broker act煤a como un ECN puro.

La desventaja es que el contrato es muy grande y no ofrece mucha flexibilidad a la hora de operar con divisas.

Al igual que con el contrato del yen japon茅s, es un instrumento muy bueno para el day trading y el trading especulativo, y debe prestar mucha atenci贸n a los comunicados de noticias fundamentales, como el FOMC de EE.UU., ya que el EURUSD tiende a tener movimientos muy grandes.

Visi贸n general.

S铆mbolo 6E.
Volumen diario superior a 300.000
Nominal EUR 125.000
Tick: 0,0001
Valor del tick: 6,25 USD
Apto para negociaci贸n diaria

6 Oro

El oro es otro de los principales contratos de futuros negociados en Estados Unidos.

Este contrato tan conocido se cre贸 en el Comex en 1974 durante el rally de los a帽os 70 y alcanz贸 su m谩ximo en 1980. Desde entonces, no ha dejado de generar expectaci贸n entre los inversores y se ha convertido en una referencia para el mercado mundial de futuros sobre metales preciosos, con muchos inversores en metales de todo el mundo pendientes de su cotizaci贸n.

El futuro tiene un historial de gran volatilidad y movimientos explosivos, especialmente en 茅pocas de crisis econ贸mica.

El movimiento del futuro es muy importante y es un instrumento financiero adecuado para el day trading y el swing trading.

Sin embargo, por mi experiencia, debo decir que es un futuro con muchos problemas de deslizamiento. Hay que estar preparado para estas situaciones, y lo l贸gico es no utilizar demasiado apalancamiento.

Para m谩s informaci贸n sobre el oro, lea 芦驴Puede ser rentable invertir en oro?

Visi贸n general

S铆mbolo GC
Volumen diario de negociaci贸n superior a 300.000
Denominaci贸n: 100 onzas
Valor del tick: 0,10
Valor del tick: 10 USD
Apto para negociaci贸n diaria

7 Bono a 5 a帽os

Este es uno de los futuros sobre bonos del Tesoro de EE.UU., en este caso entre el de 2 a帽os y el de 10 a帽os.

En mi opini贸n, sigue siendo un futuro de baja volatilidad y deber铆a seguir los mismos est谩ndares que los futuros de bonos a 2 a帽os.

Resumen

S铆mbolo ZF.
Volumen diario de negociaci贸n superior a 700.000.
Valor nominal: 100.000 USD.
Tick: 1/32
Valor del tick: 7,821 USD
La negociaci贸n diaria es posible, pero no es la mejor para este fin.

聽barriles de WTI

El petr贸leo crudo es el segundo mayor contrato de futuros del mercado estadounidense, con m谩s de 800.000 contratos negociados al d铆a y una volatilidad explosiva.

No es de extra帽ar que la reina energ茅tica de la era capitalista sea un contrato tan popular, pero es importante tener en cuenta que puede no serlo tanto en el futuro, a medida que el mundo busque empezar a utilizar energ铆as renovables.

Nos espera un futuro de enorme volatilidad. Este contrato ha visto algunos de los movimientos m谩s exagerados de la historia.

S铆mbolo CL
Volumen diario: m谩s de 800.000
Importe nocional: 1.000 barriles
Tic: 0,01
Valor del tick: 10 USD
Lo mejor para el day trading
Haga clic en el enlace para encontrar el mejor br贸ker para el mercado del petr贸leo.

9 Bono a 10 a帽os

Este es el m谩s conocido de los contratos de futuros sobre bonos estadounidenses, con m谩s de 1.000.000 de contratos negociados al d铆a.

A diferencia del de 2 a帽os, este contrato de futuros tiene m谩s variables interesantes, pero no llega al nivel del de 30 a帽os.

El bono a 10 a帽os es muy utilizado con fines especulativos y de cobertura por los fondos de inversi贸n y los hedge funds.

Es normal, dado que la cartera t铆pica de un fondo se compone desde hace d茅cadas de un 60% de acciones y un 40% de bonos.

S铆mbolo ZN.
Volumen diario de negociaci贸n. >1.400.000
Nocional: 100.000 USD
Tick: 1/32
Valor del tick: 15,625 USD
Apto para negociaci贸n diaria.

10 e-mini S&P 500

El E-mini es el rey de los Futuros USA y es el contrato de futuros m谩s conocido y negociado del mundo por los operadores minoristas.

Es el contrato so帽ado por los operadores, con una gran volatilidad y liquidez.

Lo mejor de este contrato de futuros es que suele requerir muy poco margen para negociar grandes cantidades, lo que atrae a muchos operadores, porque intentar negociar con diferenciales de 100:1 o m谩s casi con toda seguridad conducir谩 al fracaso.

Por ejemplo, cuando se negocia un contrato con un valor te贸rico de 150.000 USD, es habitual que s贸lo se necesite un margen de 450 USD, lo que supone un apalancamiento de m谩s de 300:1. Viendo estas cifras, muchos operadores se animan a abrir una cuenta muy peque帽a, pensando que es una oportunidad 煤nica en la vida, pero en realidad se trata de una mala decisi贸n, porque operar sin fondos suficientes es uno de los mayores errores que se cometen en este mundo.

Visi贸n general

S铆mbolo ES
M谩s de 1.700.000 operaciones diarias
50 USD nominales por punto (por ejemplo, si el S&P 500 es 3.000 = 150.000 USD)
Tick: 0,25
Valor del tick: 12,5 USD
Lo mejor para la negociaci贸n diaria


Tambi茅n puede ser de tu inter茅s:

La Prima de Riesgo: 驴Por qu茅 importa a los Inversores y al Gobierno?


futuros usa

Mejores contratos de Futuros USA para operar

Esta lista le llevar谩 normalmente a elegir el contrato de futuros sobre el S&P 500.

Esto es lo que hace la mayor铆a de la gente cuando empieza a operar.

En Europa, el mayor contendiente es el contrato de futuros del DAX 30, que se elige debido a la sesi贸n matinal europea y a unas condiciones bastante buenas.

Otras buenas opciones son el petr贸leo, el oro y los futuros EuroFx.

Tambi茅n puede considerar los futuros a 30 y 10 a帽os, pero esto deber铆a dejarlo en manos de profesionales m谩s experimentados.

Por experimentado, nos referimos a alguien que ha estado operando con derivados durante mucho tiempo y tiene un bankroll significativo. Yo no me plantear铆a empezar con 5.000 d贸lares porque 5.000 d贸lares es mucho dinero, pero es mucho dinero y es mucho dinero.

Hay muchos otros futuros interesantes que no est谩n en esta lista pero que se encuentran entre los 10 futuros m谩s negociados.

En concreto, el Nasdaq 100 es ideal para algunas estrategias de negociaci贸n porque sus movimientos oscilatorios son mucho m谩s fuertes y pronunciados que los del S&P 500. Aunque el Nasdaq 100 no es tan l铆quido como el ES, sigue siendo lo bastante l铆quido como para que incluso los peque帽os operadores puedan negociarlo sin problemas.

Los mercados de materias primas tambi茅n tienen algunos contratos de futuros interesantes, como el ma铆z, el caf茅 y el az煤car, pero en este caso se trata de futuros 芦nicho禄.

隆Haz clic para puntuar esta entrada!
(Votos: 0 Promedio: 0)